Crédito Hipotecario

Un crédito hipotecario básicamente es un préstamo que realiza una institución autorizada a una persona natural o jurídica para la compra de una propiedad nueva o usada, en Chile las instituciones autorizadas para entregar créditos vendrían a ser los Bancos, Cajas de Compensación, y Mutuarias,
Existen básicamente tres tipos de créditos hipotecarios, primero están las Letras Hipotecarias, Mutuos Hipotecarios Endosables y los Mutuos Hipotecarios no Endosables


Ahora explicare brevemente y lo mas simple posible que son las letras hipotecarias

Las Letras Hipotecarias es uno de los tipos de crédito mas antiguo del mercado que aún esta vigente, estas letras hipotecarias las emiten los bancos, básicamente funciona de la siguiente manera, el comprador solicita un monto y el banco emite una letra la cual después transan en la bolsa de valores, esta letra puede variar su precio de acuerdo a las condiciones de mercado.Hasta el año pasado las letras hipotecarias, solo financiaban hasta el 75% del valor de la propiedad, a contar del 09 de Octubre el gobierno introdujo modificaciones, para que este instrumente recupere terreno que perdió frente a los mutuos y ahora financian hasta el 100% del valor de la propiedad. Otra modificación que llama la atención es la que señala que “las empresas bancarias estarán facultadas para conferir este tipo de créditos pactando más de una tasa de interés fija durante su período de vigencia”. Esta característica le permite a las letras ser mas atractiva a la hora de tomar la decisión, ya que pueden ofrecer una tasa bastante atractiva al comienzo del crédito que es la etapa critica y de mayores gastos para las personas para después dar paso a tasas mas acorde del mercado, a modo de ejemplo el crédito podrá tener una tasa inicial de un 3.5% los primeros 5 años y luego una tasa del 5 los próximos 25 años (asumiendo un crédito a 30 años).


Mutuos Hipotecarios Endosables

Esta modalidad de credito, se diferencia de la letra fundamentalmente en la forma como se financia la propiedad, aca una vez que se le paga al vendedor de la propiedad, la entidad sale a buscar compradores, es decir, se endosa el mutuo a otra institución autorizada por la SBIF(super intendencia de bancos e instituciones financieras), esta modalidad de credito solo financia hasta el 80% del valor de la propiedad. Pero algunas instituciones logran financiar hasta el 90%, pero a las personas le hacen tomar creditos de consumos blandos con tasas mucho mas altas, que le permiten financiar el 10% de la operación.

Mutuos Hipotecarios no Endosables

O tambien llamado financiamiento con recursos propios, en este caso el institucion financia con recursos propios y no puede ser transferido a terceros, es decir, no pueden endosar el Mutuo, estos pueden ser de tasa fija en el tiepo o tasa variable y pueden llegar a financiar hasta el 100% del valor de la propiedad, aunque las instituciones solo financien a personas con rentas sobre 1.000.000 de pesos por lo que dejan a la gran mayoria de los chilenos sin financiamiento al 100%